Adalet bakanlığı davasına rağmen analistler Apple'ın yanında! | Akşam Bülteni #263

0:48Fakat her şeyden önce klasik hatırlatmamızı yapalım. Bu podcastle konuştuklarımızın hiçbiri bir yatırım tavsiyesi değildir. Haberlerimiz arasında analistlerin yorumları da yer alıyor olabilir ve bu yorumlar bizlerin değil bahsi geçen analistlerin görüşlerini yansıtmaktadır. Evet, ilk olarak ABD borsaları dün nasıl bir gün geçirdi?

1:05Piyasalar Fed'in yılın ikinci para politikası kararının keyfini çıkarmaya devam ederken, Wall Street'in üç büyük ortalaması da dünü rekorla tamamladı. Rakamsal veri vermek gerekirse dün kapanışta Nasdaq %0,20, S&P 500 %0,32 ve Dow Jones %0,68 yükseldi. Borsalardaki bu yükseliş eğilimi esasen çarşamba gününe dayanıyor. Fed'in faiz oranlarını üst üste 5.

1:29toplantıda da sabit tutması neşeyle karşılandı. Daha da önemlisi güncellenmiş nokta grafiği 2024'te 3 faiz indirimi görünümüne bağlı kaldı ve Başkan Jerome Powell basın toplantısında beklenenden çok daha güvercin bir ton kullandı. Dünün ana olayı ise Reddit'in 2019'dan bu yana bir sosyal medya şirketi tarafından yapılan en büyük halka Ars'la sahneye çıkması oldu. Reddit hisseleri dün 50,15 dolar hisse seviyesinden kapanarak 34 dolar seviyesindeki halka Ars fiyatının %48 üzerine çıktı ve şirkete yaklaşık 8 milyar dolar değer kazandırdı.

2:04Piyasalara yönelik bir yorum da getiren iRateOnAlpha yatırım grubunda Leo Nelison şöyle bir açıklamada bulunmuş. Fed basın toplantısı önemliydi. Piyasanın en büyük çıkarımı Fed'in enflasyon konusunda endişeli görünmemesiydi. Her ne kadar Fed'in enflasyon görünümü ve nokta grafiği aralık rakamlarına kıyasla çok daha şahin olsa da Piyasa Fed'in enflasyonla mücadeleden ziyade ekonomik istikrar konusunda endişelenmesini bekliyor yorumunu yapmış.

2:30Evet dünkü bors hareketleri böyleydi. İsterseniz haberlerimize bir göz atalım. İlk haberimiz Apple tarafından geliyor. ABD Adalet Bakanlığı davasına rağmen analizler Apple'ın arkasında yer aldı. Wall Street analistleri,

2:43ABD Adalet Bakanlığı'nın teknoloji devine karşı açtığı antitürist davasının ardından Apple'ın arkasına durmaya devam ediyor. Dün açılan dava, şirketin ekosistemi aracılığıyla akıl telefon pazarı üzerine bir teker oluşturduğunu iddia ediyor. Davaya göre bu süreçte tüketiciler, geliştiriciler ve rakipler zarar görüyor. Ayrıca Apple'ın tüketicilerin kendi ürünlerini satın almasını sağlamak için platformlar arası mesajlaşma uygulamalarını engellediği ve üçüncü taraf cüzdan ve akıllı saat uygulamalarını sınırlandırdığı iddia ediliyor.

3:12Şirketin bu duvarda bahçesini hedef alan yasal mücadele, teknoloji devrinin iş modelini bozma tehditini taşımanın yanı sıra Avrupa Birliği'nden Spotify ile yaşanan bir anlaşmazlıkla ilgili olarak verilen 2 milyar dolarlık cezanın hemen ardından gelmesi de oldukça anlamlıydı. Ancak Wall Street analistleri Apple hissesine yönelik notlarını korumaları ve şirket için yaklaşan potansiyel katalizörlerin altını çizmeleriyle potansiyel şoklara rağmen iPhone üreticisinde hala yükseliş eğilimindeler. Factset'e göre şirketin yılbaşından bu yana yaşadığı %11'lik düşüşe rağmen analistlerin yaklaşık %60'ı hisseyi al veya yüksek portföy ağırlığı olarak değerlendiriyor. Ayrıca Apple'a yönelik konsensüs hedef fiyat hissenin %16 artacağını da işaret ediyor.

3:57Madem analistlerden bahsettik, birkaç analistin de Apple'a yönelik yorumlarına bakalım isterseniz. Morgan Stanley'den Eric Woodring şöyle demiş. Piyasanın Apple'ın Edge AI girişimlerini yeterince takdir etmediğine inanıyoruz. Uzun süredir devam eden Adalet Bakanlığı davasının fazlasıyla telafi etmesi gereken Worldwide Developers Conference ve yapay zeka odaklı bir iPhone güncelleme döngüsü dahil olmak üzere önümüzde önemli katalizörler görüyoruz yorumunu yapmış.

4:23Ayrıca analist hissenin yüksek portföy ağırlığı notunu ve 220 dolarlık hedef fiyatını koruyarak Apple'da bu seviyelerde olumlu bir risk ödül gördüğünü de eklemiş sözlerine. Woodring'in hedef fiyatı dünkü kapanışa göre hissede %28'lik bir artış ima ediyor. Woodring ayrıca Haziran ayındaki potansiyel üretici yapay zeka duyurularının bazı yatırımcı endişelerini hafifletmeye ve iPhone büyümesindeki son yavaşlamayı yenilemeye yardımcı olabileceğini de sözlerine ekledi. Gelelim bir başka analiste, JP Morgan'dan Harlan Surda, Woodring'e paralel olarak hissenin yüksek portföy ağırlığı notunu koruduğu ve kısa vadeli yatırımcı ilgisinin yapay zeka öncülüğündeki yeni döngüye yöneleceğini belirtti ve şu açıklamalarda bulundu.

5:05Apple'ın tekelci davrandığını iddia eden Adalet Bakanlığı davasının bir süredir etrafta dolaşan söylerler göz önüne alındığında yatırımcılar için tam bir sürpriz olması pek olası değil. Şu anda bile çoğu yatırımcının şirketin finansal görünümüne önemli bir değişiklik olasılığını ılımlı olarak değerlendirmesini bekliyoruz demiş. Bir başka analiz yorumunda alalım. Evercore'dan Amit Daryanani de antitöres davasını finansal bir riskten ziyade manşet riski olarak nitelendirerek hissenin sektörüstü performans notunu korudu.

5:35Daryanani, ABD'de yeni bir yasa çıkmadığı sürece şirketin üçüncü taraf uygulama mağazası politikalarında anlamlı bir değişiklik beklemediğini de sözlerine ekledi. Başta da yapmıştım, hatırlatmamı burada da yapmak isterim. Bu haberimizin içerisinde analiz yorumları yer alıyor ve bu yorumlar bizlerin değil bahsi geçen ve isimlerini zikrettiğimiz analizlerin görüşlerini yansıtmaktadır. Evet, gelelim bir sonraki haberimize.

5:59FedEx bilanço açıkladı. ABD'li teslimat devi FedEx'in maliyet kısma çabaları bilançosuna olumlu yansıdı. Şirket listesi analiz beklentilerini aşan 3 aylık sonuçlarının ardından piyasa öncesi işlemlerde %12 yükseldi. 2024'ün mali üçüncü çeyreği için şirketin 21,07 milyar dolarlık geliri bir önceki yılın aynı dönemindeki 22,2 milyar dolara göre düştü ve analistlerin 22,01 milyar dolarlık beklentisinin altında geldi.

6:27Şirket pandemi sırasında tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaşan hizmetlerine yönelik talep seviyesini korumakta zorlandığından gelirler birkaç çeyrek üst üste yıldan yıla azaldı. Ancak şirket kârlılığını yükseltmeyi de başardı. FedEx'in CEO'su yaklaşık bir yıl önce, 2025 yılına kadar maliyetlerde 4 milyar dolarlık kesinti yapmak için duyurulan programı atıfta bulunarak şu sözleri sarfetti. FedEx, zorlu bir talep ortamında üstün hizmet ve drive'ın devam eden faydalarını yansıtan bir çeyrek daha iyileştirilmiş karlılık sağladı, dedi.

7:01FedEx 2024 mali yılının tamamı için planlanan sermaye harcamalarını daha önce açıklanan 5,7 milyar dolara kıyasla 5,4 milyar dolara düşürdüğünü söyledi. Öte yandan şirket 2024 için düzeltilmiş hisse başındaki kar beklentisini de daha önceki 17 ile 18,50 dolar aralığına kıyasla 17,25 ile 18,25 dolara düşürdü. Şirket 2023 mali yılına kıyasla tüm yıl gelirlerinde de düşük tekhaneli bir düşüş öngörüyor. Gelelim bir sonraki haberimize Baidu yapay zeka modeli örneğinin yeni versiyonlarını tanıttı.

7:36Çinli teknoloji devi Baidu, Kianfan adlı büyük ölçekli model platformuna yapılan güncellemenin bir parçası olarak yapay zeka modeli örneğinin yeni sürümlerini ve işletmeler için geliştirilmiş bir araç setini piyasaya sürdü. Şirket, büyük dil modellerinden daha az parametre içeren yeni EARNLY modellerinin, daha düşük çıkarım maniyetleriyle bir dizi uygulamada güçlü performans sağlamak için oluşturulduğunu söyledi. Baidu'ya göre, EARNLY Bot Turbo'nun geliştirilmiş bir versiyonu olan EARNLY Lite, duygu analizi, çok görevli öğrenme ve doğal akıl yürütme gibi görevlerde %20 daha yüksek performans ve çıkarım maniyetlerine %53 azalma sunuyor. Şirket, Ernie Tiny'nin yeni modeller arasındaki en küçük model olduğunu ve özellikle erişim, öneri ve niyet tanıma gibi uygulamalarda uygu fiyat ve düşük gecikme süresi arayan müşteriler için ideal olduğunu da belirtti.

8:26Bayu'da AI Cloud ayrıca alana özgü iki modeli de tanıttı. Ernie Character, kullanıcıların oyun veya müşteri hizmetlerinde oynanamayan karakterler veya NPC'ler oluşturmasına izin vermek gibi rol oynamaya dayalı senaryolar için tasarlandı. Early Functions ise, harici araçların veya iş fonksiyonlarının entegrasyonuna ihtiyaç duyan müşteriler için sunuldu. Şirket, işletmelerin artık ek ince ayarları atlayabileceğini ve kendi akıllı asistanlarını geliştirmek için bu tescilli modelleri doğrudan uygulayabileceğini de sözlerine ekledi.

8:55Gelelim bir sonraki haberimize, Pepsi'den Vietnam'a 400 milyon dolarlık yatırım. ABD'li gıda devi Pepsico, Vietnam'da yenilebilir enerjiyle çalışan iki yeni tesis inşa etmek üzere 400 milyon dolarlık ek yatırım yapacağını açıkladı. Duyuru aralarında Santori Pepsico Vietnam Beverage'ın da bulunduğu 60'tan fazla ABD'li şirketten oluşan bazı heyetlerin bu hafta Vietnam'a 3 günlük bir çalışma ziyareti gerçekleştirdiği sırada yapıldı. Vietnam hükümeti içecek üretim fabrikalarından birinin güneydeki Long An eyaletinde kurulacağını ve 300 milyon doların üzerine bir maliyete sahip olacağını, gıda işleme fabrikasının ise 90 milyon dolarlık bir yatırımla kuzeydeki Ha Nam eyaletinde kurulacağını söyledi.

9:38Gelelim akşam böltenimizin son haberine, altına yönelik güncel görünüm. Aslında özetle, altına Fed rallisi son buldu. Altın fiyatları, Fed Başkanı Jerome Powell'ın faiz indirimlerine yönelik güvercin yorumlarının ardından ulaştığı en yüksek seviyelerinden geri çekildi. Rakamsal veri vermek gerekirse, spot altın Türkiye saatiyle 14'te 2168 dolardan, ABD vadeli altın kontratları ise %0,74 düşüşle 2168 dolardan işlem gördü.

10:06Dolar, rakipleri karşısında son 3 haftanın en yüksek seviyesine çıkarak 2. haftalık yükselişini gerçekleştirmeye hazırlanırken, dolar ile fiyatlanan altın diğer para birimi sahipleri için daha pahalı hale geldi. Bunun üzerine bir tabi analiz yorumu da var. IG piyasa stratejisti Yevjan Rong şöyle bir açıklamada bulunmuş.

10:24Yaklaşan faiz indirimleri genellikle altın fiyatlarını destekliyor ve faiz indirim süreci yürürlüğe girdiğinde sarı metal için bir taban sağlıyor. Şimdilik altının aşırı alım koşullarında olduğu görülüyor. Bu da son rallisinde kısa vadeli bir miktar soğumayı gerektirebilir demiş. Diyelim ve haftanın son akşam bülteni de burada noktalandıralım.

10:44Dinlediğiniz için çok teşekkürler. Bugün gördüğünüz üzere gündem yine yoğundu. Ben olabildiğince hızlı aktarma çalıştım. Sürçülisan ettiysem affola.

10:51Bir sonraki bölümümüzde görüşmek üzere. Hoşçakalın. İyi hafta sonları.