Nvidia neden bu kadar yükseldi? | Akşam Bülteni #213

0:44Evet, Amerikan borsaları dün nasıl bir gün geçirdi? Borsalar gerileyen tahvil getirileri karşısında yükseldi. 2024'de dalgalı bir başlangıç yapan Amerikan borsaları haftanın ilk işlem gününde ABD hazine tahvili getirilerinin düşmesinin ardından artta kapandı. Rakamsal veri vermek gerekirse Nasdaq %2,2, S&P 500 %1,4 ve Dow Jones %0,6 yükseldi.

1:09Hisseler dün hazine tahvili getirilerinin gerilemesiyle yükseldi demiştik. Gösterge 10 yıllık tahvil getirisi New York Fed anketinin ABD'de 1 yıllık eflasyon beklentilerinin Ocak 2021'den bu yana en düşük seviyesinde olduğunu göstermesinin ardından %4'ün altına indi. Yine de hisselerin bu yılkı performansı 2024 yıllı piyasası için pek iyiye işaret değil açıkçası. Geçmiş verilere baktığımızda S&P 500'ün yılın ilk 5 işlem günündeki hareketi genellikle yılın geri kalanında nasıl performans göstereceğine dair iyi bir gösterge sağlıyor.

1:43Geçtiğimiz cuma günü ABD istihdam piyasasına ilişkin beklenenden güçlü veriler ve hizmet sektörü anketinin tahminlerinden zayıf gelmesi, FED politikasının gidişatına ilişkin belirsizliği özetler nitelikte olmuştu. Perşembe günkü Aralık ayı enflasyon yani tüfe rakamları ve Cuba günkü üretici enflasyonu yani üfe verileri de dahil olmak üzere bu hafta yayınlanacak enflasyon verileri herkes tarafından yakından izlenecek. Biz de zaten açıklanan bu rakamları hem sosyal medyamızdan hem de o günkü akşam böltenimize sizlere aktarıyor olacağız. Bir de uzman yorumu var tabi bu gelişmeler üzerine Morgan Stanley'den Chris Larkin şöyle bir açıklamada bulunmuş.

2:20Bu haftanın enflasyon verileri geçen haftaki gerilemenin radarda bir anlık bir görüntü mü yoksa daha büyük bir şey mi olduğunu belirleyebilir. S&P 500 1991'den bu yana 9. kez yıla üst üste 3 gün düşüşle başladı ve istihdam verileri iş gücü piyasasının hala normal olduğunu gösterdi demiş. Şirket haberlerine geçmeden önce kısa kısa birkaç hastane haber aktarmak isterim.

2:43Hisseler yılın başlangıcındaki haftalık kayıpların ardından bu haftaya toparlanarak başladı diyebiliriz. Teknoloji ağırlığı Nasdaq başta çip şirketlerinin rekor performanslarıyla en yüksek kazancı elde eden endeks oldu. Öte yandan Dow Jones, Boeing'in düşüşünü mavi çip endeks üzerinde ağırlık oluşturmasıyla yalnızca yarım puan kadar yükseldi. Gelelim ikinci gelişmemize.

3:04Hatırlarsanız daha önceki podcastlerimizde de bahsetmiştik aslında. New York Times'ın ChatGPT'nin yaratıcısı OpenAI'a yayın materyalinin yapay zeka teknolojisinin eğitiminde kullanılmasının ardından telif hakkı ihlali nedeniyle dava açmıştı. Peki ChatGPT ne yanıt verdi? Burada görülecek bir şey yok.

3:21Microsoft, eğitim adil kullanımdır ancak yapılması gereken doğru şey bu olduğu için vazgeçme olanı sağlıyoruz dedi. Ve belirli içeriğin yeniden canlandırılması olarak adlandırılan durumun sıfıra indirmek için çalışılan nadi bir hata olduğunu da Ancak bir yıldan fazla bir süre önce piyasaya sürülmesinden bu yana popülaritesi hızla artan Chet GPD'nin işten kaytardığını iddia eden tek kuruluş New York Times değil. Kurgusal olmayan ve kurgu yazarları OpenAI'ya çalışmalarının kendi rızaları olmadan teknolojiyi eğitmek için kullandıkları iddiasıyla da Dava açtı. Bakalım bu davaların sonuçlarını ileriki zamanlarda hep beraber göreceğiz.

3:59Evet gelelim şirket haberlerine. Nvidia neden rekor seviyede kapandı? Dünyanın en değerli chip yöneticisi olarak gösterilen Nvidia dün %6,4 yükselerek rekor seviyesine ulaştı ve 522,53 dolarda kapandı. Peki neden?

4:15Şirket dün yapay zekalarındaki gücünü koruyacak bir dizi açıklama yaptı. Consumer Electronics Show'da yeni çiplerini tanıtan Nvidia, ayrıca JP Morgan Chase'in sağlık konferansında yeni işbirlikleri açıkladı. Çip devi ayrıca elektrikli araç sektöründe de yeni anlaşmalar yaptı. Söylemeden geçmeyelim bu noktada, Nvidia'nın güçlü rally'si genel olarak çip sektörüne de olumlu yansıdı.

4:37Armholdings dün %7, AMD %5, Marvel Technology %7, Broadcom %2.5 ve Intel %3 değer kazandı dün. Şimdi de gelelim az önce özetini geçtiğimiz konuları biraz daha açalım. Yeni çipler ve yapay zeka bilgisayarları.

4:53GeForce RTX 40 Super serisi masalüstü grafik kartlarının lansmanıyla yapay zeka dalgasını CES 2024'e taşıyan şirketin üst düzey RTX 4080 Super RTX 4070 Ti Super ve RTX 4070 Super'dan oluşan serisi öncelikle oyunlar için tasarlandı. Ancak Nvidia bu çipleri aynı zamanda yapay zeka güç merkezlerinin kadrosu olarak da sunuyor. Bu isimleri saymak biraz zor olsa da ve sayılar da öyle gözünüzü korkutmasın. Bu kartlar oyunculara Nvidia'nın önceki nesil masaüstü grafik işlem birimlerine yani GPU'lara göre oldukça büyük bir güncelleme sunacak.

5:30Ancak Nvidia aynı zamanda bu kartları yapay zeka uygulamalarını bulut yerine yerel olarak çalıştırmak üzere tasarlanan yeni dizüstü ve masaüstü sınıfı olan yapay zeka bilgisayarlar için güçlü seçenekler olarak da çerçeveliyor. Bir de elektrikli araç sektöründeki açıklamalarından bahsetmiştik. Nvidia 4 Çinli elektrikli araç markasının şirketin yapay zeka teknolojisini otomatik sürüş sistemler için kullanacağını açıkladı. Bu da ABD'li çip üreticisinin Washington'un daha sıkı ihracat kurallarına rağmen Çin'de genişleme kararlarının altını çizen bir gelişme olarak yorumlandı.

6:01Şirket, CES etkinliğinde yaptığı açıklamada, Çinli otomobil üreticileri Li Auto, Great Wall Motor, Zeker ve Çinli telekomünikasyon şirketi Xiaomi'nin yeni elektrikli araç segmentinin otonom sürüşe güç sağlamak için Nvidia'nın Drive teknolojisini kullanacağını açıkladı. Bir de son olarak sağlık sisteminde sağlık konferansında yaptığı açıklamadan bahsettik. Nvidia sağlık segmentinin başkan yardımcısı Kimberly Powell, bir sonraki trilyon dolarlık sağlık şirketine sektöre yatırımlar yapmaya devam ederek destek olmak istiyoruz açıklamasında bulundu. Şirket bu iddialı sözlerini güçlü hamleleriyle de destekliyor.

6:36Nvidia ve Amgen dün yeni ilaçlar üretmek için chip devinin yapay zeka yazılımını kullanmak üzere bir anlaşma açıkladı. Şirketler Nvidia teknolojisinin Amgen'in yapay zeka ilaç keşif modellerini eğitmek için gereken süreyi aylardan günlere indirmesine yardımcı olabileceğini iddia etti. Nvidia'nın yeni makine öğrenimi sistemi Freya, Amgen'in İzlanda'daki yan kuruluşu Decode genetiğinle kurulacak. İşte bu üç farklı segmentte yapılan açıklamaların özetiydi.

7:04Gelelim bir sonraki şirket haberimize. Elliot Investment, Match Group'ta 1 milyar dolar pozisyon aldı. Aktivist Elliot Investment Management, çevrimiçi flört servisi Match Group'ta yaklaşık 1 milyar dolarlık hisse sahibi oldu. Wall Street Journal'ın bir haberine göre Elliot, Tinder, Hinge ve diğer tanışma platformlarının ana şirketi olan Match ile şirketi düzenleme yönelik fikirleri görüşmeyi planlıyor.

7:27Elliot'ın spesifik talepleri veya hedge fonunun yöneticilerinin kurulu eklenmesi için baskı yapmadığı henüz bilinmiyor. Elliot'ın bu pozisyonu match hisselerinin geçen yıl %12 değer kaybetmesinin ardından geldi. Şirketin rakibi Bumble'da aynı dönemde %30 düşmüştü. En yüksek profilli aktivist yatırımcılarından biri olarak bilinen Elliot Investment yakın zamanda Philips 66 ve Crown Castle'dan büyük bir miktarda hisse almıştı.

7:53Gelelim bir sonraki haberimize. Podcast'imizin başında da birazcık özet olarak bahsetmiştik aslında. Hewlett Packard, Uniper Network'ü 13 milyar dolara satın alacak. Reuters'ın haberine göre ikili arasındaki anlaşma bu hafta içerisinde veya yakın bir tarihte resmi olarak açıklanabilir.

8:08Dün yayınlanan anlaşma haberlerinin ardından Hewlett Packard hisseleri %7,7 değer kaybederken Uniper %21 rally yaptı. Söz konusu anlaşmayla 100 yıllık teknoloji şirketi Hewlett-Packard, yapay zeka segmentini güçlendirmeyi hedefliyor. Şirket geçen yıl, ChatGPT'ye benzer yapay zeka sistemlerini çalıştırmak için Bulut Bilişim hizmetleri piyasaya süreceğini açıklamıştı. Uniper'in yüksek performanslı ağ ve hizmet teklifleri arasında yönlendirme, anahtarlama, kablosuzu bağlantı yani Wi-Fi, ağ güvenliği, yapay zeka destekli kurumsal ağ oluşturma işlemleri yani AIOps ve yazılım tanımlı ağ oluşturma yani SDN teknolojileri de yer alıyor.

8:46Uniper'den bahsetmişken iç segmentinden de biraz bahsetmek iyi olabilir diye düşündük bu noktada. Gelelim akşam böltenimizin son haberine altın haberi. Altın yeniden zemin kazanıyor gibi görünüyor. Altın fiyatları tüketicilerin enflasyon beklentilerinin düştüğü haberlerin ardından haftanın ilk işlem gününde son 3 haftanın dip seviyesine düştükten sonra faiz indirimi beklentilerinden destek bularak yeniden yükseldi.

9:10Spot altın Türkiye saatiyle 15'te 2034 dolardan, ABD vadeli altın kontratları ise %0,36 artışta 2041 dolardan işlem gördü. Öte yandan gözlerimizi iç piyasaya çevirdiğimizde gram altının satış fiyatı %0,18 düşüşle 2054 TL'ye girdiğini görüyoruz. Gram altının alış fiyatı ise 2049 TL oldu. Şimdi tekrardan gözlerimizi yurt dışına çevirelim ve bu noktada bir uzman görüşüne bakalım.

9:38ActiveTrades kıdemli analisti Ricardo Evangelista şöyle bir açıklamada bulunmuş. Fed'in Mart ayında ilk faiz indirimine gideceği konusunda herkes çok iyim serdi. Ancak Aralık ayının sonunda bu durum bir şekilde yön değiştirdi ve ABD ekonomisi güçlü dayanıklılık işaretleri göstermeye devam etti, yorumunu yapmış. Geçen haftanın beklenenden güçlü gelen iş gücü rakamları ve faiz indirimlerinin zamanlaması ilişkin belirsizliği ifade eden son FED tutanakları ABD'de erken politika gevşemesi beklentilerine gölge düşürmüştü.

10:08Her bölümde yaptığımız gibi burada da CME FedWatch'un tool'una göre piyasalar şu anda Fed'in 19-20 Mart'taki politika toplantısında %58'lik bir faiz indirimi ihtimali fiyatladığını söyleyelim sizlere. Daha önce bu rakam %80'lere 90'lara dayanıyordu. Bunu da bir hatırlatmakta fayda var. Diyelim ve akşam bölümlerimizi de burada noktalandıralım.

10:29Dinlediğiniz için çok teşekkürler. Gündemimiz çok yoğundu. Eğer sürçülisan ettiysem affola. Bir sonraki bölümümüzde görüşmek üzere.

10:35Hoşçakalın. İyi günler.